下列关于债券的凸性的描述，说法不正确的有()。

关于凸性，下列说法正确的有（）。

A．凸性描述了价格和利率的二阶导数关系。

B．与久期一起可以更加准确的把握利率变动对债券价格的影响

C．当收益率变化很小时，凸性可以忽略不计

D．久期与凸性一起描述的价格波动是一个精确的结果

A.凸性描述了价格和利率的二阶倒数关系

B.与久期一起可以更加准确的把握利率变动对债券价格的影响

C.当收益变化很小时，凸性可以忽略不计

D.久期与凸性一起描述的价格波动是一个精确的结果

关于凸性，下列说法正确的有（）。

A．凸性描述了价格和利率的二阶导数关系。

B．与久期一起可以更加准确的把握利率变动对债券价格的影响

C．当收益率变化很小时，凸性可以忽略不计

D．久期与凸性一起描述的价格波动是一个精确的结果

下列关于凸性的描述不正确的是（）。

A．零息债券的凸性与偿还期限无关

B．凸性对投资者总是有利的

C．凸性可以描述大多数债券价格与收益率的关系

D．其他条件不变时，较大的凸性更有利于投资者

A.凸性可以描述大多数债券价格与收益率的关系

B.久期和凸度对债券价格波动的风险管理具有重要意义

C.其他条件不变时，较低的凸性更有利于投资者

D.价格收益率曲线越弯曲，凸度越大

A.凸性可以描述大多数债券价格与收益率的关系

B.久期和凸度对债券价格波动的风险管理具有重要意义

C.其他条件不变时，较小的凸性更有利于投资者

D.价格收益率曲线越弯曲，凸度越大

A.凸性可以描述大多数债券价格与收益率的关系

B.凸性对投资者是有利的

C.凸性无法弥补债券价格计算的误差

D.其他条件不变时，较高的凸性更有利于投资者

下列关于凸性的描述正确的是()。

A.凸性可以描述大多数债券价格与收益率的关系

B.凸性对投资者是有利的

C.凸性无法弥补债券价格计算的误差

D.其他条件不变时，较大的凸性更有利于投资者

A.因为有凸性，无隐含期权的债券在收益率下降时价格的上涨要大于在收益率上升时价格的下跌

B.可提前召回的债券(Callablebonds)凸性可能为负

C.用久期估算无隐含期权的债券价格变化，当收益率下降时价格被低估

D.用久期估算无隐含期权的债券价格变化，当收益率上升时价格被高估

关于凸性，下列说法正确的有()。

A.大多数债券价格与收益率的关系都可以用一条向下弯曲的曲线来表示，这条曲线的曲率就被称作债券的凸性

B.凸性的作用在于可以弥补债券价格计算的误差，更准确地衡量债券价格对收益率变化的敏感程度

C.凸性对于投资者是有利的，在其他情况相同时，投资者应当选择凸性更大的债券进行投资

D.当预期利率波动较大时，较高的凸性有利于投资者提高债券投资收益