瑞祥机械厂财务部门根据企业的经营特点和现金流转状况编制表4-8，确定最佳现金持有量是10000元。当预计现金收

支净额不足10000元时，通过变现有价证券及申请短期银行借款来补足；预计现金收支净额超过10000元时，超出部分用于归还借款和购入有价证券。瑞祥机械厂估计，2012年年初企业大约会有23000元的有价证券储备。此外，企业已和银行确定了1年期的信贷额度，可随时按6%的年利率向银行借款，借款为1000元的整数倍。除了日常经营活动所引起的各项现金收支外，瑞祥机械厂估计2012年还会发生如下现金支付业务：

表4-8 瑞祥机械厂2012年度现金预算(单位：元)
项 目	数量金额
第1季度	第2季度	第3季度	第4季度	全年合计
期初现金余额	10000
加：销售现金收入
减：各项现金支出
材料采购
直接人工
制造费用
销售及管理费用
企业所得税
购置设备
分配利润
支出合计
现金收支净额
现金筹集和运用
出售有价证券
购入有价证券
申请银行借款
归还银行借款
短期借款利息
期末现金余额

(1)企业的一台专用机床必须在一季度更新，预计需要支出购置及安装等费用共计130000元。

(2)企业将在2012年年初向股东派发2010年的现金股利20000元。

(3)估计企业每个季度需要缴纳企业所得税税款5600元。