49、在姚长辉的书里的比率久期和比率凸性，研究的是债券价格对于即期收益率曲线平移的敏感度。这种类型的久期和凸性用于衡量的风险种类，一般认为不包括以下哪几种选项？

A.在Fabozzi的书里的久期和凸性，对应于债券单元。

B.在Fabozzi的书里的久期和凸性，对应于到期收益率曲线单元。

C.在姚长辉的书里的久期和凸性，对应于时点单元。

D.在姚长辉的书里的久期和凸性，对应于即期收益率曲线单元。

A.再投资风险

B.利率风险（狭义）

C.收益率曲线风险

D.波动率风险

A.债券的收益率久期

B.时点久期

C.即期曲线久期

D.到期曲线久期

A.久期

B.修正久期

C.凸度

D.凸性

A.凸性效应对久期效应的抵消作用

B.凸性效应对久期效应的强化作用

C.凸性效应对债券价格的拉升作用

D.久期效应

A.对于不含权的债券，利率上升导致的价格下降幅度大于利率下降导致的价格上升幅度

B.凸性越大的债券，用久期估计的价格变化误差越小。

C.对于不含权的债券，收益率下降时，用久期会低估的价格变化幅度。

D.债券的凸性越大，对投资者越有利。